第一次世界大战期间，有所发展的中国民族工业，战后又重新受到了帝国主义列强的压迫。在帝国主义策动下，军阀混战不断，战火弥漫全国大多数省份。国内经济萧条，人民生活痛苦不堪。“打倒列强，除军阀”，成为全国人民的共同愿望。经过二七惨案，中国共产党认识到，要领导中国革命取得胜利，仅仅依靠工人阶级的力量是不够的。
中国国民党第一次全国代表大会于1924年在广州召开。大会通过了国民党新的党纲，同意共产党员以个人身份加入国民党，大会通过的宣言接受了中国共产党反帝反封建主张。这样，国共第一次合作实现，拉开了轰轰烈烈的大革命帷幕。
黄埔军校
孙中山在国民党“一大”开会期间，就下令筹备陆军军官学校，指定位于广州黄埔岛上的广东陆军学校与广东海军学校原址作为校舍。1924年5月5日，军校第一期学生开始入学，6月16日正式开学。军校全称中国国民党陆军军官学校，1926年2月改称为国民党中央军事政治学校，因校址在黄埔，故简称为黄埔军校。这是我国第一所培养革命军队干部的学校，学校的学生是从全国各地招收的，大多是进步青年，第一期学员645人中有1／10是共产党员和共青团员。至1926年北伐战争前，军校招收学生五期，共约七千四百人，成为统一广东革命根据地和进行北伐战争的重要力量。
叶挺
孙中山认识到过去自己进行的不懈的革命过程中，所依靠的对象只是会党、新军、各派军阀等，始终没有自己的革命军队，这是革命失败的原因之一，所以他希望通过黄埔军校创建革命军，挽救中国的危亡。6月16日，孙中山偕夫人宋庆龄出席了黄埔军官学校正式成立典礼。孙中山作了关于军校创办及希望的长篇演讲，他说：“今天在这里开这个军官学校，独一无二的希望，就是创造革命军，来挽救中国的危亡！”
蒋介石与宋美龄成婚
袁世凯死后，北洋军阀割据混战，统治腐败，人民生活苦不堪言。黄埔军校的建立为革命培养了力量，于是以孙中山为首的革命当人决定进行北伐，推翻北洋军阀的统治，统一全国。一九二六年一月，国民党第二次全国代表大会提出打倒帝国主义、打倒军阀，统一全中国的纲领。二月，中共中央特别会议确定从各方面准备北伐。7月以国共两党合作为基础的国民革命军在广州誓师正式北伐。蒋介石在北伐誓师大会上的誓词：我不牺牲，国将沉沦。我不流血，民无安宁。国既沉沦，家孰与存。7月份，革命军在广东革命政府的领导下，高唱着《国民革命军军歌》开始了轰轰烈烈的北伐战争。
北伐战争打击的目标是受帝国主义支持的北洋军阀。国民革命军在以加伦为首的苏联军事顾问的建议下，制定了集中兵力，各个歼敌的战略方针：首先向湖南、湖北进军，长驱直入，迅速消灭北洋军阀中最薄弱的一环——吴佩孚的主力，争取占据北方的张作霖和盘踞江苏、浙江、安徽、江西、福建五省的孙传芳两部在一段时间内保持中立；待两湖战场取得胜利后，再引兵东向，消灭孙传芳部；最后北上解决实力最强的张作霖部。
1926年7月，北伐军分三路从广东出师北伐。西路为北伐军主力，担任正面主攻，沿粤汉路进攻两湖，矛头直指吴佩孚的巢穴武汉，广西李宗仁部也进入两湖作战；中路直插江西，任务是保障主攻方向侧翼安全，并准备进攻江西的孙传芳部队；东路挺进敌人兵力空虚的闽、浙。两湖战场经长沙、平江、汀泗桥、贺胜桥、武昌等重要战役，历时三个月，消灭了吴佩孚部的主力。
张作霖
当两湖战斗紧张之际，孙传芳把军队集中到江西，准备同北伐军决一死战。北伐军主力在两湖打垮吴佩孚后，转兵江西，会攻南昌。江西战场的战斗历时两个多月，克九江、南昌，消灭了孙传芳的主力。接着，北伐军沿长江东下，直捣南京。东路的战事非常顺利，由于孙传芳无力援问，加之福建敌军大批倒戈，北伐军未经大的战斗就占领福建全省。
张学良
然后会同江西战场北伐军一部，向杭、沪挺进，占领杭州后分兵两路，一路沿太湖进攻苏州、常州，一路抵达上海附近。此时，上海工人第三次武装起义成功，使北伐军顺利进驻上海。在安徽，皖军起义，北伐军未经战斗进入安庆、芜湖。接着，突破敌军防线，于1927年3月23日攻占南京。至此，长江以南地区全部被北伐军占领。
在北伐胜利进军的同时，南方革命阵营的分裂趋势也在不断增加。1926年11月北伐军在江西战场上取得决定性胜利后，这种趋势日趋明朗并最终导致了1927年“四一二”反革命政变的发生。
在北伐战争节节胜利，准备把国民政府迁往武汉之机，蒋突然提出要把国民党中央和国民政府迁到北伐军总司令部大本营所在地南昌，以便置于他的控制之下。4月12日，蒋介石突然在上海发动反革命政变。当天凌晨，早就做好准备的大批青红帮武装流氓从租界冲出，向分驻上海总工会等处的工人纠察队发动突然袭击。工人纠察队立刻奋起抵抗。这时，国民革命军第二十六军开来，声称进行调解，将武装流氓的枪械先行收缴。工人纠察队轻信了他们的欺骗，打开了大门，在毫无戒备的情况下被强迫缴械。上海总工会委员长、共产党汪寿华已在前一天被杜月笙骗去，遭到秘密杀害。13日上午，上海工人和市民召开十万人的群众大会，会后整队游行，要求释放被捕工友，交还纠察队被缴枪械。队伍进行到宝山路时，第二十六军突然从埋伏处冲出，用枪向密集的人扫射，当场打死一百多人，受伤者不计其数。这就是震惊中外的“四一二”反革命政变。
孙传芳
同年7月15日，武汉国民政府主席汪精卫召开国民党中央常务委员会扩大会议，正式同共产党决裂。并提出了“宁可枉杀千人，不可使一人漏网”的口号，对共产党员和革命群众进行血腥大屠杀。这就是“七一五”反革命政变。第一次国共两党合作全面破裂，轰轰烈烈的大革命失败了。
蒋介石发动了“四一二”反革命政变后，同年4月18日，在南京成立了“国民政府”。蒋介石建立南京国民政府之后，中国大地上存在着三个并立的政权——北京的北洋军阀政府、武汉国民政府、南京国民政府。1927年下半年，宁汉合流，武汉国民政府迁往南京。
1928年南京国民政府北伐，张作霖退往东北，1928年底，张学良东北易帜，南京国民政府形式上统一了全国。旧军阀在北伐中被打垮，又出现了以蒋介石为代表的新军阀。新军阀是帝国主义和大地主、大资产阶级的代表。中国人民反帝反封建的民主革命任务没有完成，半殖民地半封建的社会性质没有改变，直到1949年解放战争取得胜利，中华人民共和国成立为止。
